3 TOP Banken met hoog dividend voor passief inkomen in 2025: 5–6%+ uitkeringen slim gespreid
In dit artikel zoomen wij in op drie banken die opvallen door een aantrekkelijk dividendrendement en degelijke winstgevendheidskenmerken op basis van recente gegevens: BNP Paribas SA (BNPQY), Banco Santander-Chile (BSAC) en Columbia Banking System (COLB). We bekijken per bank de actuele yield en uitkeringsritme, hoe de waardering zich verhoudt tot rendementscijfers zoals P/E en return on equity, en wat dit kan betekenen voor een stabiele dividendstroom. We houden het nuchter, praktisch en gericht op wat voor dividend beleggers telt: duidelijkheid over inkomen uit dividend, zonder koersgekte.
Disclaimer: dit artikel bevat geen persoonlijk advies. Beleggen kent risico’s tot geldverlies.
3 top banken met hoog dividend voor passief inkomen
BNP Paribas SA – groot, winstgevend en scherp geprijsd
BNP Paribas noteert op 29 augustus 2025 rond 45 dollar, met een 52-weeks bandbreedte van 28,93 tot 49,32. Het trailing dividend bedraagt 2,71 dollar per aandeel met een trailing dividendrendement van 6,02 procent. De meest recente ex-dividenddatum viel op 16 mei 2025, met uitbetaling op 20 juni 2025. De bank keert jaarlijks uit. Voor wie op zoek is naar voorspelbaar inkomen is een jaarlijkse uitkering minder gelijkmatig dan een kwartaalritme, maar bij Europese banken is dit gebruikelijk en vaak geconcentreerd rond het voorjaar.
De waardering oogt vriendelijk. De forward P/E staat rond 7,39 en de prijs/boekwaarde circa 0,75. In gewone taal: de markt prijst BNP Paribas met een korting ten opzichte van de boekwaarde, terwijl er wel degelijk winstgevendheid staat. De nettomarge ligt rond 24,63 procent en het rendement op eigen vermogen rond 9,22 procent. Dat zijn degelijke cijfers voor een systeembank die actief is in Europa, de Amerika’s, EMEA en Azië-Pacific. Het kwantitatieve beoordelingssysteem dat we hier volgen staat op Strong Buy, terwijl zowel Seeking Alpha-analisten als de bredere sell-side in de categorie Buy zitten. Dit zegt niets over toekomstige prestaties, maar het illustreert dat de consensus niet negatief is terwijl de waardering laag blijft.
Voor dividendbeleggers is ook de groei van belang. Over vijf jaar ligt de dividendgroei (CAGR) rond 9,99 procent, met vier aaneengesloten jaren van groei. Dat biedt geen garantie, maar het toont wel beleid dat ruimte laat voor stijging van de uitkering. Let er wel op dat de veiligheids-score voor het dividend rond C+ staat. Dit past bij een grote Europese bank die door de cyclus beweegt en waar winst en kapitaaleisen kunnen schommelen. Wie kiest voor BNP Paribas kiest voor schaal, brede inkomstenbronnen en een scherpe waardering als buffer, met een solide maar jaarlijks geconcentreerde dividendstroom.
Banco Santander-Chile – hoge ROE en een strakke uitkeringsdiscipline
Banco Santander-Chile noteert rond 24 dollar, met een 52-weeks bandbreedte van 18,19 tot 25,53. Het trailing dividend is 1,33 dollar, goed voor een trailing rendement van 5,53 procent. De ex-dividenddatum viel op 23 april 2025 en de uitbetaling op 6 mei 2025. Ook hier zien we een jaarlijkse uitkering. Dat betekent dat het inkomen in één blok komt; voor wie maandelijks cashflow wil, past dit in een bredere dividendkalender met gespreide ex-data over meerdere posities.
Wat direct opvalt is de winstgevendheid. De ROE ligt rond 24,19 procent en de nettomarge rond 45,87 procent. Dat zijn krachtige cijfers. De waardering is niet overdreven laag en eerder marktconform voor kwaliteit: een forward P/E van circa 9,68 en een prijs/boekwaarde van 2,34. Dat impliceert dat beleggers bereid zijn meer te betalen per eenheid boekwaarde voor een bank met hoge rendementen. Tegelijk ligt het kwantitatieve oordeel op Strong Buy, terwijl analisten gemiddeld op Hold zitten. Dat verschil in sentiment laat zien dat factor-gedreven modellen de momentum-, winst- en revisietrends gunstig inschatten, terwijl klassieke waarderingsblikken terughoudender zijn.
Vanuit dividendperspectief is het interessant dat de vijfjaars dividendgroei richting 26,08 procent ligt, al is het aantal jaren van opeenvolgende groei beperkt tot één. De pay-out ratio oogt laag rond 0,14 procent, wat ruimte suggereert. Het lagere beta-cijfer rond 0,45 wijst op een rustigere koersbeweging dan de brede markt in de afgelopen 24 maanden. Voor wie stabiliteit waardeert, kan dit aantrekkelijk zijn, met de kanttekening dat de uitkering jaarlijks is en dat de waardering boven boekwaarde ligt. In een inkomensportefeuille kan Banco Santander-Chile een rol spelen als winstgevende dividendbron met sterke kapitaalrendementen, mits we accepteren dat de cashflow in één keer per jaar valt.
Columbia Banking System – kwartaaldividend en voortgang in integratie
Columbia Banking System, het moederbedrijf van Umpqua Bank, noteert rond 26,77 dollar, met een 52-weeks bandbreedte van 19,61 tot 32,85. Het forward dividend bedraagt 1,44 dollar per aandeel met een forward yield van 5,38 procent. In tegenstelling tot de twee voorgaande banken keert Columbia per kwartaal uit. Het meest recente kwartaaldividend was 0,36 dollar, met ex-dividend op 29 augustus 2025 en uitbetaling op 15 september 2025. Voor wie extra inkomensspreiding wil, is dit prettig: vier kleinere stortingen door het jaar heen.
De waardering is gematigd. Een forward P/E rond 9,29 en een prijs/boekwaarde van circa 1,05 plaatsen Columbia dicht bij de boekwaarde, wat past bij een regionale bank met degelijke maar niet uitzonderlijke winstgevendheid. De ROE ligt rond 10,24 procent en de nettomarge rond 28,23 procent. Opvallend is dat het aantal opwaartse winstschattingen dit jaar duidelijk in de plus zit. Binnen het geraadpleegde kader staan de kwantmodellen op Strong Buy, terwijl de analistenconsensus op Hold staat. Dat verschil kan ontstaan bij transities; Columbia werkt aan integraties en schaalvergroting in de Pacific Northwest en Zuid-Californië. Voor dividendbeleggers is vooral de houdbaarheid van het kwartaaldividend relevant. De pay-out ratio rond 25,44 procent oogt beheersbaar en laat ruimte voor vangnet bij tegenwind.
Wat betekent dit voor een Nederlandse dividendbelegger die rust en voorspelbaarheid wil
Wanneer we deze drie banken naast elkaar zetten, zien we drie smaken inkomen. BNP Paribas biedt schaal, een scherpe waardering en een bovengemiddelde jaarlijkse yield rond 6 procent, met redelijke groei in de afgelopen jaren en een dividendveiligheid die we als middenmoot typeren. Banco Santander-Chile biedt een aantrekkelijke combinatie van hoge ROE en behoorlijke yield, maar met een jaarlijkse cashflow en een waardering boven boekwaarde. Columbia Banking System biedt een kwartaalritme met een yield boven 5 procent, een gematigde waardering en een pay-out die ruimte laat.
Voor onze doelgroep is het maandelijks of per kwartaal ontvangen van dividend prettig. In dat licht is Columbia een logische bouwsteen voor cashflowverdeling. De jaarlijkse uitkeringen van BNP Paribas en Banco Santander-Chile kunnen we vervolgens in de dividendkalender inplannen als voorjaarspieken. Zo ontstaat een inkomenspatroon dat dichter in de buurt komt van regelmaat. Wij verkiezen in dit soort portefeuilles een mix van frequenties, zodat we het risico van geconcentreerde ex-dates en marktschokken per seizoen beperken.
Waardering en winstgevendheid blijven leidend. Een lage P/E en korting op boekwaarde, zoals bij BNP Paribas, bieden een buffer als de winst iets tegenvalt. Een hoge ROE zoals bij Banco Santander-Chile is aantrekkelijk, maar de prijs/boek boven 2 vraagt om discipline bij de weging. Een regionale speler als Columbia kan in een volgend stadium waardering opschalen als integraties hun vruchten afwerpen; tot die tijd krijgen we betaald via het kwartaaldividend en blijft de pay-out ratio beheerst.
Dividendgroei is de stille motor achter stijgend inkomen. Hier zien we bij BNP Paribas een bijna 10 procent CAGR over vijf jaar en bij Banco Santander-Chile zelfs boven 26 procent, zij het met minder aaneengesloten groeijaren. Columbia’s vijfjaarsgroei ligt rond 5 procent, wat minder spectaculair is, maar in combinatie met een kwartaalritme kan dit toch bijdragen aan voorspelbare cashflow. Voor dividend beleggers is het vooral relevant dat de uitkeringen niet alleen hoog zijn, maar ook kunnen meegroeien met de inflatie over meerdere jaren. Dat vraagt om posities met ruimte in de pay-out en voldoende winststabiliteit.
Risico’s blijven aanwezig. Banken blijven cyclisch. Rentes, kredietkwaliteit en regelgeving kunnen marges beïnvloeden. We zien bijvoorbeeld dat dividendveiligheidsscores niet overal hoog zijn. Daarom bouwen wij liever met een gespreide mand van dividendbetalers in plaats van een grote concentratie in één naam. Daarnaast kan een jaarlijkse uitkering vragen om extra discipline; het is verstandig om die cashflow in de rest van het jaar aan te vullen met kwartaalbetalers, zodat de inkomensstroom niet te afhankelijk is van één datum.
Praktisch aan de slag met opbouw van passief inkomen
Wie start met een bedrag tussen 5 en 25 duizend euro en maandelijks 200 tot 500 euro wil bijleggen, kan deze drie namen inzetten als onderdelen van een bredere dividendbasis. Het doel is niet de hoogste yield, maar een combinatie van redelijke waardering, winstgevendheid en een uitkeringsritme dat past bij het huishoudbudget. Wij plannen graag een dividendkalender waarin de ex-dividendmomenten van jaar- en kwartaalbetalers elkaar aanvullen. Zo ontstaat een rustiger inkomensstroom die beter aansluit op vaste lasten.
Kosten en uitvoering tellen. Een goede broker helpt om transactiekosten en valutakosten laag te houden en biedt toegang tot internationale beurzen. Wij beleggen zelf via MEXEM en ervaren dit als een van de beste en goedkoopste opties als broker voor zowel beginnende als gevorderde beleggers; voor beleggers die naast aandelen ook kijken naar vastgoedfondsen is het prettig om alles centraal te kunnen beheren. Dit melden we één keer en zonder verkooppraat, omdat lage kosten en overzicht bijdragen aan netto dividendrendement.
Zo zouden wij de drie banken positioneren in een dividendportefeuille
BNP Paribas zien wij als een kernpositie voor Europese bankblootstelling met een scherpe waardering en een stevige jaarlijkse uitkering. Banco Santander-Chile positioneren wij als kwaliteitsblok met hoge ROE en een behoorlijke yield, maar met een bewuste weging vanwege de prijs/boek en het jaarlijkse ritme. Columbia Banking System gebruiken wij als cashflowstabilisator dankzij het kwartaaldividend, met de kanttekening dat regionale banken gevoelig blijven voor integratierisico’s en lokale economische trends. In alle gevallen kiezen we voor spreiding en passen we de wegingen aan op basis van het gewenste inkomensritme en onze tolerantie voor schommelingen.
Tot slot benadrukken we nogmaals dat hoog dividend nooit mag worden verward met zekerheid. Wij letten op de combinatie van yield, pay-out ratio, winstgevendheid en waardering. In die volgorde bouwen we stap voor stap een inkomen dat past bij een nuchtere, defensieve dividendstrategie. Met discipline, geduld en een strakke dividendkalender kan dit op termijn bijdragen aan extra maandelijkse rust, precies waar een dividend belegger naar zoekt.
Let op: geen advies. Beleggen kent risico’s tot geldverlies.
